馬驥，字龍媒，賈人子。美丰姿。少倜儻，喜歌舞。輒從梨園子弟 ，以錦帕纏頭，美如好女，因復有「俊人」之號。十四歲，入郡庠，即知名。父衰老，罷賈而居。謂生曰：「數卷書，飢不可煮，寒不可衣。吾兒可仍繼父賈。」馬由是稍稍權子母 。
從人浮海 ，為颶風引去，數晝夜至一都會。其人皆奇醜；見馬至，以為妖，群嘩而走。馬初見其狀，大懼；迨知國中之駭已也，遂反以此欺國人。遇飲食者，則奔而往；人驚遁，則啜其餘。久之，入山村。其間形貌亦有似人者，然襤褸如丐。馬息樹下，村人不敢前，但遙望之。久之，覺馬非噬人者，始稍稍近就之。馬笑與語。其言雖異，亦半可解。馬遂自陳所自 。村人喜，遍告鄰里，客非能搏噬者。然奇醜者望望即去 ，終不敢前；其來者，口鼻位置，尚皆與中國同。共羅漿酒奉馬。馬問其相駭之故，答曰：「嘗聞祖父言：西去二萬六千里，有中國，其人民形象率詭異 。但耳食之 ，今始信。」問其何貧。曰：「我國所重，不在文章，而在形貌。其美之極者，為上卿 ；次任民社 ；下焉者，亦邀貴人寵 ，故得鼎烹以養妻子 。若我輩初生時，父母皆以為不祥，往往置棄之；其不忍遽棄者，皆為宗嗣耳。」問：「此名何國？」曰：「大羅剎國 。都城在北去三十里。」馬請導往一觀。於是雞鳴而興 ，引與俱去。天明，始達都。都以黑石為牆，色如墨，樓閣近百尺。然少瓦，覆以紅石；拾其殘塊磨甲上，無異丹砂。時值朝退，朝中有冠蓋出，村人指曰：「此相國也 。」視之，雙耳皆背生，鼻三孔，睫毛覆目如簾。又數騎出，曰：「此大夫也 。」以次各指其官職，率鬇鬡怪異 ；然位漸卑，丑亦漸殺 。無何，馬歸，街衢人望見之，噪奔跌蹶，如逢怪物，村人百口解說 ，市人始敢遙立。既歸，國中咸知村有異人，於是搢紳大夫，爭欲一廣見聞，遂令村人要馬。然每至一家，閽人輒闔戶，丈夫女子竊竊自門隙中窺語；終一日，無敢延見者。村人曰：「此間一執戟郎 ，曾為先王出使異國，所閱人多，或不以子為懼。」造郎門。郎果喜，揖為上客 。視其貌，如八九十歲人。目睛突出，須卷如蝟 。曰：「僕少奉王命，出使最多；獨未嘗至中華。今一百二十餘歲，又得睹上國人物，此不可不上聞於天子。然臣卧林下，十餘年不踐朝階，早旦，為君一行。」乃具飲饌，修主客禮。酒數行，出女樂十餘人，更番歌舞。貌類夜叉 ，皆以白錦纏頭，拖朱衣及地。扮唱不知何詞，腔拍恢詭 。主人顧而樂之，問：「中國亦有此樂乎？」曰：「有。」主人請擬其聲，遂擊桌為度一曲。主人喜曰：「異哉！聲如鳳鳴龍嘯，從未曾聞。」翼日，趨朝，薦諸國王。王忻然下詔，有二三大夫，言其怪狀，恐驚聖體。王乃止。郎出告馬，深為扼腕 。居久之，與主人飲而醉，把劍起舞，以煤塗面作張飛。主人以為美，曰：「請君以張飛見宰相，宰相必樂用之，厚祿不難致。」馬曰：「嘻！遊戲猶可，何能易面目圖榮顯 ？」主人固強之，馬乃諾。主人設筵，邀當路者飲 ，令馬繪面以待。未幾，客至，呼馬出見客。客訝曰：「異哉！何前媸而今妍也！」遂與共飲，甚歡。馬婆娑歌「弋陽曲」 ，一座無不傾倒 。明日，交章薦馬 。王喜，召以旌節 。既見，問中國治安之道 ，馬委曲上陳 ，大蒙嘉嘆，賜宴離宮 。酒酣，王曰：「聞卿善雅樂，可使寡人得而聞之乎？」馬即起舞，亦效白錦纏頭，作靡靡之音 。王大悅，即日拜下大夫 。時與私宴 ，恩寵殊異。久而官僚百執事頗覺其面目之假 ；所至，輒見人耳語，不甚與款洽。馬至是孤立，憪然不自安 。遂上疏乞休致 ，不許；又告休沐 ，乃給三月假。於是乘傳載金寶 ，復歸山村。村人膝行以迎。馬以金資分給舊所與交好者，歡聲雷動。村人曰：「吾儕小人受大夫賜，明日赴海市，當求珍玩，用報大夫。」問：「海市何地？」曰，「海中市，四海鮫人 ，集貨珠寶；四方十二國，均來貿易。中多神人遊戲。雲霞障天，波濤間作。貴人自重，不敢犯險阻，皆以金帛付我輩，代購異珍。今其期不遠矣。」問所自知，曰：「每見海上朱鳥來往，七日，即市。」馬問行期，欲同游矚，村人勸使自貴。馬曰，「我顧滄海客，何畏風禱？」
未幾，果有踵門寄資者，遂與裝資入船。船容數十人，平底高欄。十人搖櫓，激水如箭。凡三日，遙見水雲幌漾之中，樓閣層疊；貿遷之舟 ，紛集如蟻。少時，抵城下。視牆上磚，皆長與人等。敵樓高接雲漢 。維舟而入，見市上所陳，奇珍異寶，光明射目，多人世所無。一少年乘駿馬來，市人盡奔避，雲是「東洋三世子」 。世子過，目生曰：「此非異域人？」即有前馬者來詰鄉籍 。生揖道左，具展邦族 。世子喜曰，「既蒙辱臨，緣分不淺！」於是授生騎，請與連轡。乃出西城。方至島岸，所騎嘶躍入水。生大駭失聲，則見海水中分，屹如壁立。俄睹宮殿，玳瑁為梁 ，魴鱗作瓦；四壁晶明，鑒影炫目。下馬揖入。仰視龍君在上，世子啟奏：「臣游市廛，得中華賢士，引見大王。」生前拜舞 。龍君乃言：「先生文學士，必能衙官屈、宋 。欲煩椽筆賦『海市』 ，幸無吝珠玉 。」生稽首受命。授以水精之硯 ，龍鬣之毫 ，紙光似雪，墨氣如蘭。生立成千餘言，獻殿上。龍君擊節曰 ：「先生雄才，有光水國矣！」遂集諸龍族，宴集采霞宮。酒炙數行，龍君執爵而向客曰：「寡人所憐女，未有良匹，願累先生。先生倘有意乎？」生離席愧荷 ，唯唯而已。龍君顧左右語。無何，宮人數輩，扶女郎出。珮環聲動 ，鼓吹暴作。拜竟，睨之，實仙人也。女拜已而去。少時酒罷，雙鬟挑畫燈 ，導生入副宮 。女濃妝坐伺。珊瑚之床，飾以八寶 ；帳外流蘇 ，綴明珠如斗大；衾褥皆香耎。天方曙，則雛女妖鬟，奔入滿側。生起，趨出朝謝。拜為駙馬都尉 。以其賦馳傳諸海。諸海龍君，皆耑員來賀 ；爭折簡招駙馬飲。生衣綉裳，駕青虯 ，呵殿而出 。武士數十騎，背雕弧 ，荷白棓 ，晃耀填擁。馬上彈箏 ，車中奏玉 。三日間，遍歷諸海。由是「龍媒」之名，噪於四海。宮中有玉樹一株，圍可合抱；本瑩澈，如白琉璃，中有心，淡黃色，稍細於臂；葉類碧玉，厚一錢許，細碎有濃陰。常與女嘯詠其下。花開滿樹，狀類薝蔔 。每一瓣落，鏘然作響。拾視之，如赤瑙雕鏤 ，光明可愛。時有異鳥來鳴，毛金碧色，尾長於身，聲等哀玉 ，惻人肺腑。生聞之，輒念鄉土。因謂女曰：「亡出三年，恩慈間阻 ，每一念及，涕膺汗背 。卿能從我歸乎？」女曰：「仙塵路隔 ，不能相依。妾亦不忍以魚水之愛 ，奪膝下之歡 。容徐謀之。」生聞之，涕不自禁。女亦嘆曰：「此勢之不能兩全者也！」明日，生自外歸。龍君曰：「聞都尉有故土之思，詰旦趣裝，可乎？」生謝曰：「逆旅孤臣，過蒙優寵，啣報之誠 ，結於肺肝。容暫歸省，當圖復聚耳。」入暮，女置酒話別。生訂後會。女曰：「情緣盡矣。」生大悲，女曰：「歸養雙親，見君之孝。人生聚散，百年猶旦暮耳，何用作兒女哀泣？此後妾為君貞 ，君為妾義 ，兩地同心，即伉儷也，何必旦夕相守，乃謂之偕老乎？若渝此盟，婚姻不吉。倘慮中饋乏人 ，納婢可耳 。更有一事相囑：自奉衣裳 ，似有佳朕 ，煩君命名。」生曰：「其女耶，可名龍宮；男耶，可名福海。」女乞一物為信 。生在羅剎國所得赤玉蓮花一對，出以授女。女曰：「三年後四月八日，君當泛舟南島，還君體胤 。」女以魚革為囊，實以珠寶，授生曰：「珍藏之，數世吃著不盡也。」天微明，王設祖帳 ，饋遺甚豐。生拜別出宮。女乘白羊車，送諸海涘 。生上岸下馬。女致聲珍重，回車便去，少頃便遠。海出複合，不可復見。
生乃歸。自浮海去，咸謂其已死；及至家，家人無不詫異。幸翁媼無恙，獨妻已他適。乃悟龍女「守義」之言，蓋已先知也。父欲為生再婚；生不可，納婢焉。謹志三年之期，泛舟島中。見兩兒坐浮水面，拍流嬉笑，不動亦不沉。近引之，兒啞然捉生臂 ，躍入懷中。其一大啼，似嗔生之不援己者。亦引上之。細審之，一男一女，貌皆婉秀。額上花冠綴玉，則赤蓮在焉。背有錦囊，拆視，得書云：「翁姑計各無恙。忽忽三年，紅塵永隔；盈盈一水，青鳥難通 。結想為夢，引領成勞 ，茫茫藍蔚，有恨如何也！顧念奔月姮娥，且虛桂府 ；投梭織女，猶悵銀河 。我何人斯 ，而能永好？興思及此，輒復破涕為笑。別後兩月，竟得孿生。今已啁瞅懷抱 ，頗解言笑 ；覓棗抓梨，不母可活。敬以還君。所貽赤玉蓮花，飾冠作信。膝頭抱兒時，猶妾在左右也。聞君克踐舊盟 ，意願斯慰。妾此生不二，之死靡他 。奩中珍物，不蓄蘭膏；鏡里新妝，久辭粉黛。君似徵人，妾作蕩婦 ，即置而不御 ，亦何得謂非琴瑟哉 ？獨計翁姑亦既抱孫，曾未一覿新婦，揆之情理，亦屬缺然。歲後阿姑窀穸 ，當往臨穴 ，一盡婦職。過此以往，則『龍宮』無恙，不少把握之期 ；『福海』長生，或有往還之路。伏惟珍重 ，不盡欲言。」生反覆省書攬涕 。兩