首先來說一件極具諷刺性的事情。
對於那些只是進行定期存款和儲蓄的普通民眾來說，次貸危機並沒有給他們造成什麼直接影響。
一開始的次級抵押貸款是面向低收入者的住房貸款，即將投資銀行的貸款變成MBS（抵押貸款證券化）形式的金融商品。MBS本身就存在著一定的問題，但並不會產生什麼大的問題，但是將其和現金流動的證券結合在一起進行證券化，就形成了複雜的CDO（債務擔保證券），隨後事態也變得複雜起來。
負責開發含有次級抵押貸款的MBS項目的是貝爾斯登證券，這種證券的出售也是在幾年前才開始的。到了2007年夏天，由於住房價格不再上漲，次級貸款的延遲率急劇上升，人們開始意識到將會有危機爆發，這之後的事情就不用說了，大家都已知道。
其實，純粹的次級貸款部分只有30萬億日元，但一旦變成新的樓盤就成了價值300萬億元的巨額金融商品，這就是問題所在。典型的像美林、摩根士丹利、高盛、雷曼兄弟等，連這些「金融專家」都相繼感染了次貸危機的病毒。
總之，次貸危機影響金融領域的眾多方面，但是對那些只知道定期存款和儲蓄的普通（經濟文盲型的）民眾沒有造成直接傷害。
但是請不要忘了，日本人進行儲蓄的這些金融機構由於次貸貸款的債權問題，而正在遭受著巨大的損失。
在這裡我想說的是，並不是「還是不知情為好」、「不要輕舉妄動，傷得輕一點」。
我希望每個人在平時就能經常多想想世界的經濟形勢，對其有正確的把握，當在這樣的大事發生的時候，才能夠理解它的來龍去脈。要知道即使把錢存在了安全的地方，這些錢也不一定能被安全地使用。日本農林中金 等就是因為過於信任美國的金融機構，才損失了超過1000億日元的資金。
在這裡有一個問題，是稍微有點常識的人都能回答的簡單問題：
Q：你願意把錢存進利率為0.1%的銀行，還是利率為5%的銀行？
對於這個問題，我想沒有人會回答把錢存進利率為0.1%的銀行。然而現在這世界上就有那麼一個國家的人願意這樣做，那就是現在的日本人。
關於這個矛盾，我不知道已經說了多少次，然而卻是白費口舌，一直都沒有改善的跡象，我只能說日本人在關於錢的問題上已經陷入了不思考的狀態。
為什麼日本人能夠如此平靜地作出與常理相悖的選擇呢？
首先，有必要簡單回顧一下日本之前的「零利率政策」。
金融戰略家比特·塔斯卡曾在《新聞周刊》上發表文章，譏諷日本不顧市場規律、在政府主導下推行的零利率政策是「從古代巴比倫時代開始的頭一遭」。
但是，這樣的事情是實際存在的，我們甚至連發怒的權利都沒有。
說到零利率政策，是人類歷史上不曾有過的異常現象，也只有日本出現過這種情況。從某種意義上來說，也許能稱為寶貴的經驗吧。2008年由於金融危機的影響，瑞士和美國好像也要實行這樣的政策。
來說說零利率政策的創始國——日本的利息制度的變遷。20世紀80年代，銀行的利息的90%是返還給存款儲戶的。此後利率也大體在法定利率的範圍內波動，到了80年代末90年代初的時候，利率開始上升，曾一度達到7%~8%的水平。
然而，眾所周知，從全球經濟進入低迷狀態時起，這種情況開始發生改變。
1992年以後，利率驟然下降；最終在1999年，政府實行了零利率政策；2001年又實行了一定的金融緩和政策，直到今天。
日本中央銀行為了避免存款解約等流動性危機，向各金融機構的活期存款注人了大量資金，使短期利率變成了零。這，就是所謂的「零利率政策」。
我想當時政府應該是這樣考慮的：通過零利率政策向金融機構大量融資，最終把資金投到市場，以使經濟形勢得以好轉，從而擺脫通貨緊縮的厄運。
但是這樣的金融政策對經濟的恢複並沒有產生任何效果。這些融資僅僅是稍微改善了那些被不良債權壓得喘不過氣來的金融機構的效益，除此之外沒有其他意義。
總之，存錢的儲戶完全被忽視了，他們能得到的僅僅是銀行的零利息。
假設以「一直實行的是1991年的利率政策」為基礎，三菱綜合研究所做了一個估算：14年間，由於零利息政策的實施，普通儲戶損失的利息所得總計283萬億日元。反過來說就是金融機構的利息所得上漲了，它們自身會減少264萬億日元的利息負擔。
說白了，零利率政策的作用就是把儲戶手中的錢轉移到金融機構以及企業那裡，它們用這些錢去處理金融機構的不良證券和企業的過剩債務。
但是陷入「停止思考」狀態的人們，都在被前首相小泉的花言巧語哄騙著，深信這是推進改革的措施。這項政策確實減少了不少不良債權，但卻是以國民的生活質量下降（也就是你的生活質量）為代價的。
2006年3月，日本中央銀行發表聲明，廢除了許多金融緩和政策。此後，由於判斷經濟形勢會持續好轉，最終零利率政策被廢除，利率開始階段性地慢慢提高。然而好景不長，在金融危機的影響下，利率再次下降，到了2008年12月，利率下降到了接近於零的0.1%，可謂是超低利率。然而遺憾的是，時至今日這種情況仍在繼續。
在日本，如果把錢存進銀行，你的錢非但不會增加，還有可能因為銀行的高利貸等政策而被銀行所霸佔。可是儘管如此，日本個人存款的1/3以上還都存放在銀行里。