卻說孽龍精奮死來戰真君，真君正要拿住他，以絕禍根。
那些蛟黨終是心中懼怯，真君的弟子們各持寶劍，或斬了一兩個的，或斬了三四個的，或斬了五六個的，噴出腥血，一片通紅。周廣一劍，又將孽龍的第二子斬了。其餘蛟黨一個個變化走去。只有孽龍與真君獨戰，回頭一看，蛟黨無一人在身傍，也只得跳上雲端，化一陣黑風而走。真君急追趕時，已失其所在，乃同眾弟子回歸。真君謂吳猛曰：「此番若非君之法力，數百萬生靈，盡葬于波濤中矣！」吳君曰：「全仗尊師殺退蛟孽，不然弟子亦危也。」
卻說孽龍屢敗，除殺死族類外，六子之中，已殺去四子。
眾蛟黨恐真君誅已，心怏怏不安，盡皆變去，止有三蛟未變，三蛟者：二蛟系孽龍子，一蛟系孽龍孫，藏於新建洲渚之中。
其餘各變形為人，散於各郡城市鎮中，逃躲災難。
一日，有真君弟子曾亨入於城市，見二少年，狀貌殊異，鞠躬長揖，向曾亨問曰：「公非許君高門乎？」曾亨曰：「然。」
既而問少年曰：「君是何人也？」少年曰：「仆家居長安，累世崇善。遠聞許公深有道術，誅邪斬妖，必仗神劍，願聞此神劍有何功用？」曾亨曰：「吾師神劍，功用甚大，指天天開，指地地裂，指星辰則失度，指江河則逆流。萬邪不敢當其鋒，千妖莫能攖其銳。出匣時，霜寒雪凜；耀光處，鬼哭神愁。乃天賜之至寶也。」少年曰：「世間之物，不知亦有何物可當賢師神劍，而不為其所傷？」曾亨戲謂之曰：「吾師神劍，惟不傷冬瓜葫蘆二物耳，其餘他物皆不能當也。」少年聞言，遂告辭而去。曾亨亦不知少年乃是蛟精所變也。蛟精一聞冬瓜葫蘆之言，盡說與黨類知悉。
真君一日以神劍授弟子施岑、甘戰，令其遍尋蛟黨誅之。
蛟黨以甘、施二人尋追甚緊，遂皆化為葫蘆冬瓜，泛滿江中。
真君登秀峰之巔，運神光一望，乃呼施岑、甘戰謂曰：「江中所浮者，非葫蘆冬瓜，乃蛟精餘黨也。汝二人可履水內斬之。」
於是施岑、甘戰飛步水上，舉劍望葫蘆亂砍。那冬瓜葫蘆乃是輕浮之物，一砍即入水中，不能得破。正懊惱之間，忽有過往大仙在虛空中觀看，遂令社伯之神，變為一八哥鳥兒，在施岑、甘戰頭上叫曰：「下剔上，下剔上。」施岑大悟，即舉劍自下剔上，滿江蛟黨約有七百餘性命，連根帶蔓，悉無噍類。江中碧澄澄流水，變為紅滾滾波濤。止有三蛟未及變形者，因而獲免。真君見蛟黨盡誅，遂封那八哥鳥兒頭上一冠，所以至今八哥兒頭上，皆有一冠。真君斬盡蛟黨，後人有詩嘆曰：神劍稜稜辟萬邪，碧波江上砍葫瓜。
孽龍黨類思翻海，不覺江心殺自家。
且說孽龍精所生六子，已誅其四。蛟黨千餘，俱被真君誅滅。止有第三子與第六子，並有一長孫藏於新建縣洲渚之中，尚得留命。及聞真君盡誅其蛟類，乃大哭曰：「吾父未知下落，今吾等兄弟六人，傳有子孫六七百，並其族類，共計千餘。今皆被許遜剿滅，止留我兄弟二人，並一侄在此。吾知許遜道法高妙，豈肯容我叔侄們性命？不如前往福建等處，逃躲殘生，再作區處。」正欲起行，忽見真君同弟子甘戰、施岑卒至，三蛟急忙逃去。真君見一道妖氣衝天而起，乃指與甘、施二人曰：「此處有蛟黨未滅，可追去除之，以絕其根。」
真君遂與甘、施二人，飛步而行，躡蹤追至半路，施岑飛劍斬去一尾。追至福建延平府，地名搽洋九里潭，其一蛟即藏於深潭之中。真君召鄉人謂曰：「吾乃豫章許遜，今追一蛟精至此，伏於此潭。吾今將竹一根，插於潭畔石壁之上，以鎮壓之，不許殘害生民。汝等居民，勿得砍去！」言畢，即將竹插之，囑曰：「此竹若罷，許汝再生；此竹若茂，不許再出。」
至今潭畔，其竹母若凋零，則復生一筍，成竹替換復茂。今號為「許真君竹」，至今其竹一根在。往來舟船，有商人見其蛟者，其蛟無尾。
更有一蛟被真君與甘、施二人，趕至福建建寧府崇安縣。
有一寺名懷玉寺，其寺有一長老，法名全善禪師，在法堂誦經。忽見一少年走入寺中，哀告曰：「吾乃孽龍之子，今被許遜剿滅全家，追趕至此。望賢師憐憫，救我一命。後當重報！」
長老曰：「吾聞豫章許遜道法高妙，慧眼通神，吾此寺中，何處可躲？」少年曰：「長老慈悲為念，若肯救拔小人，小人當化作粟米一粒藏於賢師掌中，待許遜到寺，賢師只合掌誦經，方保無事。」長老允諾。少年即化為粟米一粒，入於長老掌中躲訖。真君與甘戰、施岑二人，趕入寺中，謂長老曰：「吾乃豫章許遜，趕一蛟精至此。今在何處？可令他出來見我！」長老也不答應，只管合掌拱手，口念真經。真君不知藏在長老掌中，遍尋不見，遂往寺外前後處尋之，並不見蹤跡。施岑曰：「想蛟精去矣，吾等合往他處尋趕。」
卻說蛟精以真君去寺已遠，乃復化為少年，拜謝長老曰：「深蒙賢師活命之恩，無可報答，望賢師分付寺中，著令七日七夜不要撞鐘擂鼓，容我報答一二。」長老依言，分付師兄師弟、徒子徒孫等訖。及至三日，只見寺中前後狂風頓起，冷氣颼颼，土木自動。長老大驚，謂僧眾曰：「吾觀孽龍之子，本是害人之物，得我救命，教我等『七日七夜不動鐘鼓』。今止三日，風景異常，想必是他把言語哄我。若不打動鐘鼓，莫承望他報恩，此寺反遭其害，那時悔之晚矣。」於是即令僧眾撞起那東樓上華鍾。那鍾兒響了一百單八聲，榮榮汪汪，正是：梵王宮裡鯨聲吼，商客舟中夜半聞。
又打起那西樓上畫鼓。那鼓兒響了一個三起三煞，叮叮冬冬，正是：儼若雷鳴雲漢上，恍疑鼉吼海濤中。
那蛟精聞得鐘鼓之聲，吃了一驚，即轉身又化為少年，回到寺中，來見長老言曰：「吾前日分付寺中，七日勿動鐘鼓，意欲將寺門外前後高山峻岭，滾成萬畝良田，報答我師活命之恩。今才三日，止將高山上略盪得平些，滾有泉出，未及如數，而吾師即動鐘鼓，其故何也？」長老以狂風頓起，山動地動為對。那少年不勝嘆息。長老乃令人往寺外前後觀之，但見高峻之處，皆盪得坦平。滾滾泉流不竭。至今懷玉寺中，不止千頃平坦良田，蓋亦蛟精報恩所致。
卻說真君離了寺門，遍尋不見蛟精，乃復回高處望之，只見妖氣依原還在寺中。乃與甘、施二人，又來寺中尋覓。其蛟精知真君復來，即先化為一僧，拜辭長老言曰：「吾族中有眾千餘，皆被許遜誅滅。兄弟六人，已亡其四，吾父又未知存亡何如。吾今悔改前非，修行悟道。」言畢垂淚而別。真君果復至寺中，只見妖氣出外，遂乃躡跡追至建陽，地名葉墩。
遙見一僧，知是蛟精所變。乃令甘、施二弟子追趕至近，甘、施意欲斬之，真君連忙喝住曰：「不可！此物雖是害人，今化為僧，量必改惡遷善。」遂叱曰：「孽畜，我今赦汝前去，汝務要從善修行，勿害生民！吾有諦語，分付與汝，勞心記著：『逢湖則止，逢仰則祝』」分付已畢，遂縱之而去。甘戰叱曰：「孽畜，我師父饒了你性命，再不要害人！」施岑亦叱曰：「孽畜，你若不遵我師父諦語，再若害人，我擒汝就如反掌之易！」
那僧含羞亂竄而去。
脫離了葉墩地方，來至一村，前有一山，遇一牧童。其僧乃問曰：「此處是何地方？」牧童答曰：「此處地方貴湖，前面一山，名曰仰山。」僧聞牧童之言，乃大喜曰：「適間承真君分付：『逢湖則止，逢仰則祝』今到此處，合此二意，可以在此居住矣。」遂憩於路旁水田之間，其中間泉水，四時不竭，此地名龍窟。後乃名離龍窟。龍僧即於仰山修行，法名古梅禪師。遂建一寺，名仰山寺。其寺當時乏水，古梅將指頭在石壁上亂指，皆有泉出。其寺田糧亦廣，至今猶在。真君即於葉墩立一觀，名曰真君觀，遙與仰山相對，以鎮壓之。
其觀至今猶存。
卻說真君又追一蛟精，其蛟乃孽龍第一子之子，孽龍之長孫也。此蛟直走至福州南台躲避，潛其蹤跡。真君命甘、施二弟子遍處尋索，乃自立於一石上，垂綸把釣。忽覺釣絲若有人扯住一般，真君乃站在石上，用力一扯，石遂裂開。石至今猶在，因名為釣龍石。只見扯起一個大螺，約有二三丈高大。螺中有一女子現出，真君曰：「汝妖也！」那女子雙膝跪地，告曰：「妾乃南海水侯第三女。聞尊師傳得仙道，欲求指教修真之路，故乘螺舟特來相叩。」真君乃指以高蓋山，可為修鍊之所，且曰：「此山有苦參甘草，上有一井，汝將其葯投於井中，日飲其水，久則自可成仙。」遂命女子復入螺中，用巽風一口，吹螺舟浮於水面，直到高蓋山下。女子乘螺於此，其螺化為大石，至今猶在。遂登山採取苦參甘草等葯，日於井中投之，飲其井泉，後女子果成仙而去。至今其鄉有病者，汲井泉飲之，其病可愈。
卻說施岑、甘戰回見真君，言蛟精無有尋處。真君登高山絕頂以望，見妖氣一道，隱隱在福州城開元寺井中噴出，乃謂弟子曰：「蛟精